【用語解説】分散投資 / 投資マニアさとるの令和の資産運用ガイド

分散投資とは

分散投資とは、リスクを軽減しポートフォリオの安定性を高めるために、株や債券、不動産といった異なる資産クラスや、地理的地域、産業セクターなどに投資先を分散させる戦略です。

分散投資は、ある1つの投資が失敗してもポートフォリオ全体に与える影響を最小限に抑えることを目的としており、核となる考え方は、「すべての卵を一つのかごに入れない」という古い言葉にも現れています。

具体的には、株式、債券、不動産、商品、現金など、複数の資産クラスに跨って投資することで、市場の変動や経済状況の変化などによる、特定の資産へのリスクを相殺することができます。

さらに、分散投資は国際市場にも及び、例えば、アメリカ、ヨーロッパ、アジアの各国の株式市場に投資することで、地理的リスクを分散させることもできます。また、企業の規模に応じた分散も効果的であり、大企業と中小企業の株に分散することで、さらなるリスク分散を図ることができます。

分散投資は、リスクを管理し安定したリターンを目指す上で、以下のようなメリットがあります。

分散投資の最大のメリットは、リスクを軽減できることです。特定の資産クラスや市場が急激な下落を経験しても、他の資産クラスや市場でこれを相殺できることがあります。

例えば、株価が下落しても債券や不動産の価値が保たれることによって、ポートフォリオ全体のリスクが軽減される可能性があります。

分散投資によって、市場の好不調に左右されにくい安定したリターンを得やすくなります。市場の一部が低迷しても、他の部分が好調であれば、ポートフォリオ全体のパフォーマンスは安定します。

分散投資をすることで、特定の市場や資産クラスに限定することなく、投資家はより多くの選択肢（オプション）を持つことができます。これにより、より魅力的な投資機会を発見し、ポートフォリオの成長潜在能力を高めることができます。

分散投資は、市場の不確実性に対する心理的なストレスを軽減できるというメリットもあります。1つの資産が暴落しても他の資産でカバーできると考えることができるため、市場の波に対してより冷静に対応することが可能です。

これらのメリットからもわかるように、分散投資は、多くの投資家にとって非常に有効な戦略であり、単に損失を避けるためだけでなく、ポートフォリオの潜在的な成長を促進するためにも重要な手法です。