ヘッジファンドで運用する3つのおすすめポイントを解説

ヘッジファンドのすすめ

株や投資信託、FX、暗号資産（仮想通貨）など、投資の方法は様々ありますが、それぞれ一長一短であり、一概にどれが優れているというのは難しい点があります。

 

ですが、ある程度のまとまった資産（目安は1,000万円以上）を運用したい人にとって、ここで挙げたような一般的な金融商品はどれもおすすめできません。

株やFXなどがおすすめできない理由を簡単にまとめると以下のようになります。

 

資産運用において重要なのは

の3点です。

これらのポイントは特に運用する資産が大きくなればなるほどに重要になってきます。

 

そこで、一定額以上の資産を運用したいハイエンド層におすすめなのがヘッジファンドです。

ヘッジファンドで運用している人はあまり多くないですが、特に1,000万円〜数千万円規模の資産を運用したい人にはぜひ知っておいていただきたいポイントを解説していきます。

 

ヘッジファンドの仕組み

ヘッジファンドは、富裕層・資産家にこそ支持されていますが、日本ではまだまだ馴染みも少なく、メジャーなものとは言えません。

「ヘッジファンドってどんなもの？」という方に向けて、ヘッジファンドの特徴を解説する前に、まずはヘッジファンドそのものの仕組みを解説していきましょう。

 

ヘッジファンドとは

ヘッジファンドとは、運用資産を様々な会社や事業・サービスに投資し、資産を増やすことを目的とする、会社・組織です。

一般に、投資のプロである「ファンドマネージャ」を筆頭に、金融・経済・経営・財務・会計・ビジネス等々、様々なプロフェッショナルによって形成されます。

 

ヘッジファンドは、自己資金のみならず、外部からの資金調達によって運用する資産を増やし、より多角的で大規模な投資を行っています。

 

一般には資産家や富裕層から資金を調達し、出資者（＝投資家）は、ファンドの運用益に応じて出資金に基づいてリターンを得ることができます。

 

ヘッジファンドの特徴

ヘッジファンドは、よく投資信託と似たようなもの（投資信託はヘッジファンドを一般化したもの）などと説明されることがありますが、その本質は全く異なります。

 

ヘッジファンドと投資信託の違いを

の4つのポイントから解説したいと思います。

 

成果報酬制度

ヘッジファンドの主な報酬（＝投資家の手数料）は「成果報酬」です。

ヘッジファンドはファンドの運用成果に応じて、「利益の〇〇％」という形で報酬を受け取ります。

 

絶対収益の追求

パフォーマンスに応じた成果報酬を軸とするヘッジファンドは、「絶対収益」を追求します。

どんな景気状況でも、確実にプラスの成績を修めることが重要であり、「ここ最近は景気が悪いので成績が振るいません」などとは言ってられないのです。

 

例えば、2020年1~3月頃のコロナショックのように、相場が30%近く下がった時期でさえ、様々な手法を駆使して成果を維持します。

 

ファンドとの共同出資

ヘッジファンドの場合、ヘッジファンドのメンバーやその周辺関係者が「この方法で運用すれば資産を増やせる！」と確信しているからこそファンドが設立されます。

自分たちが信頼できる手法や、自信を持って運用できる戦略が明確だからこそのファンドで設立であり、スケールメリットを得るために外部からも資金を調達するのです。

 

そのため、当然のことながら、自分たちの運用に自身のあるファンドマネージャやファンド関係者（従業員等々）は、自己資金も多く投資しています。

 

投資家と、それを運用しているファンド側とが同じリスクを背負い、常に同じ方向を向いているのがヘッジファンドの優れているポイントです。

 

自社募集

ヘッジファンドは、自社で運用し、自社で直接募集（直接契約）するのが一般的です。

 

大多数の投資家を相手にできないヘッジファンドは、少ない（数百人規模）投資家から十分な資金を調達するために、1,000万円を目安に「最低出資金額」を設定しています。

ヘッジファンドでの運用に興味のある人は、この最低出資金額に注意しなければなりません。

 

自社で直接募集をしている分、なかなか情報を見つけづらく、また最低金額も高めに設定されているヘッジファンドですが、その分スキームがシンプルで無駄がなくわかりやすいというメリットがあります。

販売会社などの余計な業者を挟まないため、中間コストも少なくムダもありません。

 

まとめ

ここまで解説してきたヘッジファンドの特徴を投資信託と比較してまとめると以下のようになります。

改めて、ヘッジファンドがいかに合理的で優れた運用機関であることがわかります。

	ヘッジファンド	投資信託
報酬（手数料）	成果報酬（＋信託報酬）	信託報酬
収益目標	絶対収益の追求	テーマに沿った運用
責任度	ファンド側も共同で出資	営業・販売と運用は別
募集	自社で直接	銀行や販売会社経由
ハードル	最低1,000万円が目安	1,000円からOK
スキーム	シンプルで無駄がない	多重で間接コスト大

 

ヘッジファンドがおすすめの3つのポイント

ヘッジファンドの特徴を押さえたところで、具体的なメリットを3つ解説しましょう。

ヘッジファンドがハイエンド層にこそおすすめできるポイントは

の3点です。

 

プロに任せて安定したパフォーマンス

ヘッジファンドで運用を担うのは、金融に精通した投資のプロであるファンドマネージャです。

そのパフォーマンスは高く、金融業界の中でも株式市場を大きくアウトパフォームすることが期待されます。

 

以下のグラフからもわかるように、ヘッジファンドのパフォーマンスは最も高く、年5~10%程度のリターンが期待できると言われています。

また、右のグラフを見ると債券の次にボラティリティ（不確実性）が小さく、安定したパフォーマンスが期待できることがわかります。

参考：ヘッジファンドのパフォーマンス特性 ～リスク・リターンの背景～

 

高いリターンで長期的な資産形成

ヘッジファンドの運用は、単にパフォーマンスが高いだけでなく、それが安定している点も優れています。

株式市場の動向や景気に左右されず（されないように）運用し、常に安定して全体的な収益を追求するヘッジファンドだからこその特徴です。

 

資産運用においては、短期的に高いリターンを出すよりも、コツコツと長い期間安定してリターンを出し続けることの方がはるかに重要です。

1年で+25%にするよりも、+5％を10年続けることの方が圧倒的に資産形成には適しています。

 

一般投資家は、どうしても市況に左右されてしまうため、なかなかパフォーマンスが安定せず勝った負けた（利益と損）を繰り返しています。

 

ヘッジファンドのような投資のプロであれば、市況に左右されず常に一定以上の安定したパフォーマンスが期待できます。

長期的な資産形成において、投資のプロであるヘッジファンドは最適です。

 

手間なく初心者でも安心

ヘッジファンドに投資すれば、ファンド（ファンドマネージャ）に資産を預け、運用を一任することと同じであり、誰でも同じように運用することができます。

つまり、投資の知識がない初心者でも、誰でも同じようなリターンを受け取ることができるのです。

 

また、ファンドに運用を一任するため、自分でアレコレと調べたり考えたりする時間や労力が必要ないのも大きなメリットの一つです。

自分で運用していると、最初のうちは上手くいっていても、必ずどこかで忙しさや時間との戦いといった問題が生じるものです。

そんな問題が生じるリスクのないヘッジファンドは、特に本業が忙しいビジネスマンなどにこそ適しています。

 

ヘッジファンドのリスク・注意点

ここまではヘッジファンドの良い点ばかりを解説してきましたが、当然のことながらデメリットやリスクも存在します。

ここではヘッジファンドで運用する際の注意点を整理しておきましょう。

 

まず初めに、どんなに優秀なヘッジファンドであっても、投資である限りリスクはつきものであり、100%確実に資産が増えることなどありません。

投資にはリスクがつきものであり、元本保証ではない点は肝に銘じておきましょう。

 

また、最低出資金額が設定されており、解約についても規約がある場合が一般的なので注意してください。

 

契約・解約のルールはヘッジファンドによって様々です。

3ヶ月単位で解約できるものもあれば、年に1度しか解約できないものなども様々なので、契約の際には、きちんとそのファンドのルールを確認するようにしましょう。

 

まとめ

ここまで解説してきたヘッジファンドのメリット・デメリットをまとめると以下のようになります。

 

注意点を押さえつつ運用すればメリットの多いヘッジファンドですが、最後に最大のハードルとして「優秀なファンドを選び出すのが難しい」という問題があります。

これはヘッジファンドが広告などを出さず、クチコミや紹介などを通じて自社で直接募集しているためです。

 

そこで、最後におすすめのファンドを紹介しましょう。

ここ数年最もおすすめできるのは、ネットなどでも様々なサイトでランキング上位に位置し、評価・注目度ともに高まっているBMキャピタル（BM CAPITAL）です。

 

おすすめファンド紹介

BMキャピタル（BM CAPITAL）は、東京に本社を置く投資会社です。同社HPによると以下のように書かれています。

BM CAPITALは東京に本社を置く投資会社です。日本国内株式市場における価格と価値の差異に注目し、投資リスクに対し魅力的なリターンを有する証券を発掘し投資活動を行います。

ー 引用：BM CAPITAL 会社概要 | BM CAPITAL

⬇︎BMキャピタルへの問い合わせはこちら［公式］⬇︎

 

BMキャピタル（BM CAPITAL）は、安定したパフォーマンスが強みとなるヘッジファンドの中でも、特に低リスクで運用することを重視しており、その低リスクで安定した実績は目を見張るものがあります。

参考：BM CAPITAL

 

BMキャピタル（BM CAPITAL）は、日本国内株式を対象としたバリュー投資を軸に「資産を守る」という理念の元に運用しているファンドです。

 

リスクを抑えた安定した運用を信条としつつも、リターンも「平均利回り10%以上」と十分すぎる実績があり、長期的な資産形成にこれ以上に適したファンドは無いと言っても過言ではありません。

 

ネット上で公開されている情報は少ないため、

• 出資の際の条件
• 契約内容（手数料や解約規定）
• 過去の投資実績（事例や詳しいパフォーマンス）

などは、直接問い合わせて確認する必要があります。興味のある人は以下のフォームより問い合わせて資料請求してみてください。